长盛基金代毅：科技板块正进入2-3年上行周期

近日，长盛基金代毅以“从变与不变中找准投资的支点和动力”为议题接受线上采访时表示，站在中期角度，市场的决定因素依然是宏观流动性与行业基本面，突发事件不会改变市场的强势板块风格，某些板块甚至有望出现超跌反弹行情。长期来看，成长性的上市公司最具投资价值，是获取超额的“金库”，而电子、计算机、医药等成长行业作为长盛基金的传统投研优势行业，也是其个人最为看好的领域。

代毅进一步分析认为，科技板块正进入2-3年上行周期，5G、AI、IoT、SaaS 云计算等科技进步逐渐落地，孕育科技新周期。从产业周期来看，目前全球科技产业正逐步从移动互联网时代向 5AIOT 驱动下一轮产业周期过渡，国内市场和全球市场基本同步，未来几年的营收增长明确。尤其值得一提的是，中国15~40岁劳动力占比从2012年开始降低，但是高校理工科毕业生人数连年创新高，大量技术工人和工程师显着提升中国科技的全球竞争力。

其另外看好的一个行业是医药。“医药行业也是长坡厚雪的赛道，由过去20年医药股发展历史可以看到，对于药企投资，赛道最为重要——由于科技进步、新靶点不断涌现，好赛道是在不断切换的。当前中国企业大多还处于me-too/me-better阶段，风险相对于跨国企业要小得很多，所以，未来3-5年，创新药是未来医药市场最好的赛道。“

代毅目前管理长盛城镇化、长盛生态环境、长盛同盛成长三只产品，每只产品投资各有侧重，而长盛城镇化基金正是以沪深300为基准，构建科技+医药的组合，该产品重点布局硬件电子、通讯、计算机、生物医药等领域，银河证券统计数据显示，今年以来截至2月27日，长盛城镇化基金收益率为26.17%，同类排名34/491，近一年收益率为58.15%。

谈及具体投资实践，代毅表示，因其投资策略是优选优势行业的优势公司，所以，非常注重行业选择，目前其看好医药、科技、通讯行业，还有部分传媒领域的细分行业。“按传统投资时钟和经济周期角度来看，我们正处于基本面衰退末期阶段，同时叠加了中国特有产业升级阶段，在这个阶段，我们所关注的相关行业会受益，另一方面科技成长股可能更能够受益，因为它同时叠加了我国特有的科技升级的周期，较之国际上其他国家，我们不仅有周期的作用，同时有更多的人口，更多的技术工人和更多的科技创造者。”